ШЕРГИНА Юрист Финансовый советник

⏰ Завтра в 12.00 МСК вебинар про ПДС. Вход свободный. Повтора не будет. Поставьте будильник) Регистрация по ссылке https://myfivesteps.ru/pds_2025

Минфин собирается прикрыть лазейку для пенсионеров, которые открывают ПДС на короткий срок, чтобы забрать софинансирование. О этом изданию Frank Media заявил замминистра финансов Иван Чебесков: «Поэтому тут надо посмотреть, возможно, нужны будут точечные изменения, чтобы именно часть софинансирования обналичивать нельзя было через год. Мы на это сейчас смотрим». Напомню, 6 декабря мы с вами будем беспристрастно разбираться в программе долгосрочных сбережений и путях её выгодного использования: https://myfivesteps.ru/pds_2025

В Турции сотрудницу банка посадили в тюрьму на 102 года Управляющая отделением Denizbank Сечил Эрзан убеждала известных футбольных игроков вкладывать деньги под обещанные доходности до 250%, Среди тех, кто вложился — экс-полузащитник «Барселоны» Арда Туран. Естественно, таких "инвестиций" нигде нет, поэтому схема сломалась. Боюсь, реальные доходности инвестиций мало кому понравятся, но если вы не хотите стать жертвой мошенников, лучше их знать: Средняя глобальная 200-летняя реальная доходность в USD (то ест доходность за вычетом инфляции) выглядит так: 🔸 акции: ~4,9% в год 🔸 портфель 60/40: ~4,2% в год 🔸 гособлигации: ~2,6% в год 🔸 векселя: ~1,9% в год 🔸 золото: ~0,4% в год 🔸 наличные: ~ –2,0% в год (в реальном выражении — “под матрасом”) Пусть это будет для вас ориентиром и оберегом от шарлатанов (начиная от телеграм-каналов, заканчивая сотрудниками турецких банков)

Отвечаю на комментарий, что делать, если ребенок сразу вскрывает Адвент (больше, чем надо). Я бы еще у него на глазах каждый день вскрывала свой Адвент и всячески нахваливала — «как классно весь месяц получать маленькие сюрпризы и удовольствия» 😝

🎄Совет, который можно применить уже сегодня: купите детям адвент-календарь. Это хороший тренажер терпения и отсрочки вознаграждения. Очень важный навык в финансах!

Сегодня записывала подкаст для клуба своей любимой подруги — педиатра Анны Левадной. Говорили про детскую финансовую грамотность. Аню впечатлили следующие цифры: Высокая финансовая грамотность — хороший предиктор богатства: Медианное состояние в самой «продвинутой» группе — €185,900, в наименее грамотной — €46,700. Результаты устойчивы к учёту факторов риска, дохода, образования, уверенности, самоконтроля и др. «Financial Literacy, Retirement Planning and Household Wealth» (Maarten C.J. van Rooij, Annamaria Lusardi, Rob Alessie, 2012)

ждет всех… Давайте позаботимся о ней заранее и сделаем более комфортной. 6 декабря встречаемся тут https://myfivesteps.ru/pds_2025 Это бесплатно.

‼️Перевод пенсионных накоплений из одного фонда в другой Друзья, я вижу, что вы хотите принять решение о переводе пенсионных накоплений из одного фона в другой. Сделать это можно до 1 декабря и особенно актуально для тех, у кого в этом году год фиксации дохода по накоплениям. Я написала для вас статью. Успевайте изучить, так как времени осталось не так много https://myfivesteps.ru/blog/tpost/ldmc7r1m91-vazhno-do-1-dekabrya-vozmozhen-perevod-v.

Золото и биткоин как защитные активы Кэмпбелл Харви из Университета Дьюка опубликовал исследование о золоте и биткоине как защитных активах. Оно, на мой взгляд, довольно интересное, поэтому хочу поделиться с вами основными тезисами. 🔸Оба актива являются дефицитными и практически невозможно их скопировать или подделать. 🔸Золото и биткойн имеют низкие показатели «инфляции» (темпы роста предложения), которые ниже годового роста индекса потребительских цен. Годовая инфляция золота — годовое производство руды, деленное на расчетные запасы над землей — в течение последних 12 лет была ниже 2%; в 2024 году она составила 1,75%. Уровень инфляции биткойна неуклонно снижался с примерно 15% в 2013 году до всего 1,1% в 2024 году. 🔸Производство как золота, так и биткоина является энергоемким, но производство биткоина — в большей степени. 🔸Добыча биткойнов потребляет огромное количество энергии и требует больших капиталовложений. Майнеры вкладывают значительные средства в специализированное оборудование, которое быстро обесценивается. Добыча золота обходится дорого, а совокупные затраты на поддержание добычи оцениваются в диапазоне от 1150 до 1400 долларов за унцию. 📌Хотя с 2022 по 2024 год золото и биткойн двигались в тесной корреляции, в начале 2025 года эта взаимосвязь разрушилась. В отличие от волатильности биткойна, в периоды кризиса традиционная привлекательность золота как безопасного убежища остается более сильной. 📌Золото продолжает превосходить биткойн в периоды геополитической или рыночной напряженности, подтверждая свою репутацию актива, защищающего от рисков. Биткойн, между тем, имеет тенденцию двигаться вместе с более широкими рисковыми активами, иногда усиливая волатильность портфеля, а не защищая от нее. 🔸Биткойн сталкивается с экзистенциальными угрозами, которых нет у золота, такими как потенциальная возможность квантовых или преступных атак на блокчейн (таких как «атака 51%» для контроля над сетью), а также риск регулирования. 🔸Золото также подвержено уникальному риску, поскольку превращение одного элемента в другой (с помощью ускорителей частиц и ядерного синтеза) больше не является фантастической мечтой, а является серьезной темой для исследований. Научные достижения позволяют предположить, что в будущем предложение золота может увеличиться, а цены на него — снизиться за счет превращения других элементов. Существует также потенциал увеличения предложения из океанов, которые содержат примерно в 25 раз больше золота, чем надземные запасы. Однако в настоящее время это экономически нецелесообразно. Другим потенциальным новым источником являются околоземные астероиды, которые содержат металлы с оценкой до 62,7 миллионов тонн золота, или в 290 раз больше существующих надземных запасов, которые могут находиться вблизи Земли в космическом пространстве. Больше тезисов на сайте по ссылке https://myfivesteps.ru/blog/tpost/3zv0siubr1-zoloto-i-bitkoin-kak-zaschitnie-aktivi

У Frank Media вышла хорошая статья про ПДС с моими комментариями https://frankmedia.ru/229886 А я напомню, что 6 декабря у нас будет вебинар с подробным разбором программы долгосрочных сбережений. Это бесплатно https://myfivesteps.ru/pds_2025

Мой блог в 2015 году выглядел так 🙃☝️ Накрыла ностальгия — отмотала ленту блога на 10 лет назад. Это был тот самый год, когда я уволилась из банка, чтобы полностью посвятить себя собственному делу. С тех пор изменилось буквально всё: — вместо работы с 9 до 18 я работаю 24/7; — вместо 1,5 часов в пробках до офиса —бесконечные zoom’ы из дома; — вместо одного трехлетнего малыша — вечноголодный подросток и его девятилетний брат. За эти годы я успела вырастить и закрыть юридический бизнес, открыть онлайн-школу по финансам, взять две ипотеки, построить дом, пережить четыре ремонта и два переезда… Из неизменного — только муж и тариф по расчётному счёту для бизнеса (и я даже не знаю, что удивляет меня больше!). В мире, где меняется абсолютно всё — от соцсетей до цен на яйца, — стабильные тарифы звучат как фантастика. Но Т-Бизнес сделал именно это: 10 лет! стоимость их тарифов РКО остаётся неизменной. А еще Т-Бизнес это: 📌Отсутствие неожиданных списаний: комиссия всегда показана до отправки перевода. 📌Актуальная стоимость всех подключённых опций всегда на одном экране в личном кабинете. 📌Более 70 сервисов для бизнеса: от приёма платежей и маркетплейсов до аналитики и продвижения. Если вы открываете ИП, запускаете проект или устали от сюрпризов других банков — первые 2 месяца обслуживания в Т-Бизнесе стоят 0 ₽ на любом тарифе. 🔗Подробности по ссылке Реклама. АО «ТБанк», ИНН 7710140679, ЦБ РФ № 2673, Erid:2Ranymddsr2

Мы вас услышали и готовим вебинар «ПРОГРАММА ДОЛГОСРОЧНЫХ СБЕРЕЖЕНИЙ-2025: выгодный инструмент или ловушка?» Зарегистрируйтесь (это бесплатно) и внесите в календарь: 📆 6 декабря, 12.00 МСК https://myfivesteps.ru/pds_2025 Сделаем честный разбор ПДС — плюсы и подводные камни. Раскроем то, что скрывают продавцы и консультанты + дадим сценарии выгодного применения программы. Участие онлайн абсолютно бесплатно для всех Запись на год + конспект всего 990₽. Переходите по ссылке для регистрации и проверяйте почту https://myfivesteps.ru/pds_2025 https://myfivesteps.ru/pds_2025 https://myfivesteps.ru/pds_2025

Сделайте пожалуйста вебинар про накопительную часть и что делать с этими нпф, пдс и тд

6 вопросов про ПДС

1. В каком случае есть смысл переводить пенсионные накопления в ПДС, чтобы забрать их оттуда?

Если ваши пенсионные накопления в 2025 году больше 412 000 ₽, то вне рамок ПДС вам не дадут её одной выплатой. Фонд разделит сумму на 270 и будет выплачивать частями до конца жизни. В ПДС крупные накопления можно забрать в виде срочной выплаты после наступления 55 лет женщине, 60 лет мужчине (минимальный срок выплат зависит от конкретного НПФ, обычно от 5 лет) либо сразу всей суммой целиком, если с момента открытия ПДС прошло 15 лет.

2. Почему некоторые варианты участия в ПДС называют “схемами”?

Потому что люди заходят в программу на год → получают софинансирование от государства → сразу расторгают договор и забирают деньги. В законе пока есть такая дыра. Но важно: после этого человек больше никогда не получит софинансирование ни по одному текущему или будущему договору ДС.

3. Маме на пенсии предлагают: “вложите 36 000 ₽ — получите 72 000 ₽”. Это правда?

Технически на текущий момент — правда. В 2025 году пенсионеры действительно смогли так сделать. Но если воспользоваться этим механизмом, право на будущие доплаты исчезает навсегда. Закроют лазейку в 2026 или нет — вопрос.

4. Какие минусы у программы?

Главный — заморозка денег на длительный срок (либо до достижения вами 55/60 лет). Забрать быстро не получится. Доходность низкая. НПФ инвестируют очень консервативно и берут за это огромные комиссии. 5. Учитываются ли проценты по вкладам как доход для доплаты? Да, учитываются. В расчёт идут все доходы, облагаемые НДФЛ, кроме: 1. материальной выгоды от продажи/дарения имущества; 2. выигрышей в лотереях и азартных играх.

6. И главный вопрос: почему государство так активно продвигает ПДС?

Государству нужны «длинные» деньги + нужно дать вам хотя бы какой-то инструмент, чтобы вы копили сами и потом не голодали на пенсии. Государственная пенсионная система будет только слабеть, и на неё рассчитывать всё сложнее. ‼️остерегайтесь мошенников!!! Я не беру деньги на «приумножение»! Не выплачиваю никому никаких «доходов от сделок»! Какие у вас вопросы по ПДС? Пишите, разберу в следующих материалах.

Полный перевод последней статьи Баффета акционерам Berkshire https://myfivesteps.ru/blog/tpost/t81mgzbt01-berkshire-hathaway-inc-press-reliz

Уоррен Баффет написал последнее письмо акционерам. Вчера 95-летний Баффет сообщил, что «больше не будет писать годовые отчеты Berkshire и бесконечно говорить на годовом собрании. Как сказали бы британцы, я ухожу в тишину». Баффет также ускоряет темпы передачи своих акций Berkshire Hathaway четырем благотворительным фондам своей семьи, включая Фонд Сьюзан Томпсон Баффет и фонды, которыми управляют трое его детей. Он жертвует 90% своего капитала. Вот несколько цитат из его письма, которые мне запомнились больше всего (я советую прочитать всё письмо целиком, оно наполненно мудростью и самоиронией. Чуть позже опубликую перевод у себя на сайте): 🔹 Я поздно стал старым — наступление старости существенно варьируется — но как только она наступает, её нельзя отрицать. К моему удивлению, я в целом чувствую себя хорошо, Хотя я двигаюсь медленно и читаю все с большим трудом, я пять дней в неделю нахожусь в офисе, где работаю с замечательными людьми. Возможно, это самообман. Я рад сказать, что я чувствую себя лучше во второй половине своей жизни, чем в первой. Мой совет: не мучайте себя из-за прошлых ошибок — извлеките из них хотя бы небольшой урок и двигайтесь дальше. Никогда не поздно стать лучше. 🔹Вспомните Альфреда Нобеля, позже прославившегося благодаря Нобелевской премии, который, по сообщениям, прочитал свой собственный некролог, ошибочно напечатанный после смерти его брата, когда в газете произошла путаница. Он был в ужасе от прочитанного и понял, что должен изменить свое поведение. Не рассчитывайте на путаницу в редакции: решите, что вы хотели бы увидеть в своем некрологе, и живите так, чтобы заслужить его. 🔹Величие не достигается накоплением больших денег, большой известностью или большой властью. Когда вы помогаете кому-то одним из тысяч способов, вы помогаете миру. Доброта ничего не стоит, но она бесценна. Независимо от того, религиозны вы или нет, трудно превзойти Золотое правило как руководство к действию (прим: имеется в виду кантианская максима «Поступай так, чтобы принцип твоего поведения мог стать всеобщим законом.») 🔹Я пишу это как человек, который бесчисленное количество раз был бездумным и совершал много ошибок, но также стал очень счастлив, научившись у некоторых замечательных друзей, как вести себя лучше (хотя до совершенства еще далеко). Помните, что уборщица — такой же человек, как и председатель совета директоров. 🔹Не забывайте благодарить Америку за то, что она максимально расширяет ваши возможности. Но она — неизбежно — капризна и иногда продажна в распределении своих наград. 🔹Очень тщательно выбирайте своих героев, а затем подражайте им. Вы никогда не будете идеальны, но всегда можете стать лучше. 🔹Управление Berkshire переходит к преемнику Баффета Грегу Абелю: "Грег Абель более чем оправдал высокие ожидания, которые я возлагал на него". "С небольшой долей везения Berkshire понадобится всего пять или шесть генеральных директоров в течение следующего столетия. Компании следует особенно избегать тех, чья цель — уйти на пенсию в 65 лет, стать богатым или создать династию". 🔹Цена наших акций будет колебаться, иногда падая на 50% или около того, как это произошло три раза за 60 лет при нынешнем руководстве. Не отчаивайтесь; Америка вернется, и акции Berkshire тоже. 🔹Желаю всем, кто читает это, счастливого Дня Благодарения. Да, даже придуркам; никогда не поздно измениться.

Никто не верит в меня так, как Т-инвестиции. Я даже пересчитала нули (почему не ровно 10🍋🍋??). Если серьезно, просто открыла субсчет к брокерскому счету, чтобы показать студентам процесс формирования пенсионного портфеля. Видимо, за это и удостоилась подарка. Многие боятся подобных рекламных кампаний от брокеров и просят забрать бонус обратно (буквально на днях подписчица жаловалась, что ей подарили акцию Лукойла, а она ей «не нужна»). Но я не настолько категорична. Для брокера это расходы на маркетинг, для вас — бесплатные деньги, так что why not? Но в этот раз я, увы, не смогу соблюсти все условия акции (если они не уберут хотя бы один ноль 😝), — в приоритете пополнение зарубежного брокерского счета.

Квантовый компьютер — убийца биткойна Квантовые компьютеры — это машины, опирающиеся на принципы квантовой механики, которые могут выполнять вычисления значительно быстрее, чем классические компьютеры. Основная угроза для биткоина и криптовалют — это способность таких машин сломать криптографию, на которой построена безопасность адресов и транзакций. Как это работает: Когда вы делаете перевод биткоинов со своего кошелька, система должна понять, что это именно вы авторизовали транзакцию, а не кто-то другой. Для этого у владельца биткойна есть два «секретных числа»: Публичный ключ — его можно показывать всем, это как имя. Приватный ключ — его держим в секрете, это аналог подписи. Приватный ключ генерируется при создании биткоин-кошелька. Это одно очень большое случайное 256-битное число, например, 7349572938475029384750293847502938475029. Дальше компьютер берёт это случайное число и пропускает через сложную математическую функцию, которая называется эллиптическая кривая (конкретно secp256k1). Эта функция делает следующее: 🔸из приватного ключа (секретного), 🔸вычисляет другое число — публичный ключ. Важно: это однонаправленная операция. Из приватного → можно получить публичный. Но обратно — невозможно. Это слишком сложная задача для обычных компьютеров, подбор вариантов занял бы тысячи лет. Однако квантовый компьютер устроен по-другому. Упрощенно можно сказать, что он может пробовать все варианты одновременно. То есть достаточно мощный квантовый компьютер сможет взять публичный ключ инвестора (который виден в блокчейне) и вычислить по нему приватный ключ — по сути, «подделать подпись» и завладеть криптовалютой. Уязвимость возникает когда публичный ключ уже открыт (например, вы однажды отправили транзакцию со своего кошелька, тогда публичный ключ становится виден в блокчейне). Многие кошельки до первого использования скрывают публичный ключ, это уменьшает риск атаки со стороны квантового компьютера. Исследование, опубликованное Deloitte, показало, что 25% обращающихся биткойнов уязвимы для квантовых атак, поскольку публичные ключи связанных с ними кошельков были раскрыты. Это порядка 4 миллионов биткойнов (по текущим ценам 444 миллиарда долларов, но на самом деле злоумышленники получат гораздо меньше, поскольку масштабная квантовая атака тут же подорвет доверие к биткоину и обрушит цены). Насколько реальна такая угроза? Сейчас нет квантовых компьютеров, способных взломать биткоин в реальном мире. Пока речь лишь о теоретической угрозе. Однако компании, такие как Google и Microsoft, вливают миллиарды долларов в исследования в области квантовых вычислений, поэтому временные рамки смещаются всё ближе — если раньше угрозу расценивали как отдаленную, то теперь речь идет о 5-20 годах. Что можно сделать, чтобы обезопасить себя: 🔸избегайте повторного использования адресов, особенно тех, которые уже раскрыли публичный ключ. 🔸Следите за новостями хотя бы минимально. Когда появятся реальные квантовые угрозы, скорее всего, экосистема будет предлагать варианты миграции (обновления протокола, новые адресные схемы). 🔸Не паникуйте. Пока угроза только теоретическая, но знать о ней полезно. Что делаю я: в основном, покупаю крипту через ETF. Пусть Blackrock позаботится о квантовой угрозе вместо меня.

Мы все хоть раз пытались «начать копить с понедельника». А потом жизнь брала своё: неожиданные траты, отпуск, новые планы, и привычка снова терялась. Проект “Финансовый тренер” от Т-Банка помогает создать систему, в которой накопления становятся частью повседневности. 📌 Что внутри: 🔸короткие и понятные уроки по личным финансам, 🔸пошаговые задания, которые не перегружают, 🔸возможность видеть свой прогресс в реальном времени, 🔸и 100% шанс получить часть денежного приза, если пройти все этапы. Если давно хотели навести порядок в бюджете — это удобный старт. Оставляете номер, и Т-Банк сам напомнит о начале в октябре. 👉 Принять участие